CPRMF5

สำหรับการลงทุนในส่วนที่ 1 นั้น เป็นการลงทุนที่มุ่งเน้นถึงความมั่นคงเพื่อให้เกิดความมั่นใจในอันที่จะสร้างกลไกในการปกป้องและมุ่งรักษาเงินลงทุนให้กับนักลงทุน เพื่อที่ ณ รอบปีที่ 5 ซึ่งเป็นวันครบรอบระยะเวลาการลงทุนของกองทุนรวมแต่ละรอบ ผู้ลงทุนยังคงมีโอกาสได้รับเงินลงทุนจำนวนสิบบาทคืน

ดังนั้น การลงทุนในส่วนนี้จะเป็นการลงทุนในตราสารแห่งหนี้ที่เป็นตราสารภาครัฐไทย และ/หรือตราสารภาครัฐต่างประเทศที่มีอันดับความน่าเชื่อถืออยู่ในสองอันดับแรก และ/หรือตั๋วสัญญาใช้เงิน หรือบัตรเงินฝากที่บริษัทเงินทุนหรือบริษัทเครดิตฟองซิเอร์เป็นผู้ออกเพื่อการกู้ยืมหรือรับเงินจากประชาชน และ/หรือเงินฝากในธนาคารพาณิชย์ หรือบัตรเงินฝากที่ธนาคารพาณิชย์เป็นผู้ออก และ/หรืออาจลงทุนในหลักทรัพย์หรือทรัพย์สินอื่นที่มีความเสี่ยงต่ำ หรือมีความเสี่ยงเทียบเคียงได้กับความเสี่ยงในทรัพย์สินดังกล่าวข้างต้น ทั้งนี้ โดยได้รับความเห็นชอบจากสำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. มีมูลค่ารวมกันทั้งสิ้นโดยเฉลี่ยนในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน

ในการคำนวณสัดส่วนการลงทุนของกองทุน เรื่องการจัดแบ่งประเภทของกองทุน บริษัทจัดการอาจไม่นับช่วงระยะเวลาดังนี้รวมด้วยก็ได้ ทั้งนี้ โดยต้องคำนึงถึงประโยชน์ของผู้ลงทุนเป็นสำคัญ

1 ช่วงระยะเวลา 30 วันนับแต่วันที่จดทะเบียนเป็นกองทุนรวม

2 ช่วงระยะเวลา 30 วันก่อนครบอายุโครงการหรือก่อนเลิกกองทุนรวม

3 ช่วงระยะเวลาที่ต้องใช้ในการจำหน่ายทรัพย์สินของกองทุนเนื่องจากได้รับคำสั่งขายคืนหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุน หรือมีการสิ้นสุดสมาชิกภาพ หรือมีการโอนย้ายกองทุนจำนวนมาก หรือเพื่อรอการลงทุน ทั้งนี้ ต้องไม่เกินกว่า 10 วันทำการ

ในกรณีที่สถานการณ์การลงทุนไม่เหมาะสม เช่น ภาวะตลาด เศรษฐกิจ และการเมืองมีความผันผวน เกิดภัยพิบัติ หรือเกิดเหตุการณ์ไม่ปกติต่าง ๆ เป็นต้น และ/หรือกรณีที่มีการเปลี่ยนแปลงในเรื่องของกฎระเบียบ จนเป็นเหตุให้กองทุนจำเป็นต้องชะลอการลงทุนเป็นการชั่วคราว ดังนั้น จึงอาจมีบางขณะที่กองทุนไม่สามารถลงทุนให้เป็นไปตามสัดส่วนการลงทุนที่กำหนดไว้ในโครงการตามข้างต้นได้ โดยบริษัทจัดการจะดำเนินตามหลักเกณฑ์ และวิธีการที่สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ประกาศกำหนด

ส่วนที่ 2 เพื่อก่อให้เกิดผลตอบแทนแก่ผู้ถือหน่วยลงทุน

คือส่วนที่เหลือจากส่วนที่ 1 จะเป็นส่วนของการลงทุนที่สามารถเปิดโอกาสให้กับนักลงทุนในอันที่จะได้รับผลตอบแทนที่ดีหากสภาพเศรษฐกิจของประเทศฟื้นตัว โดยจะเน้นลงทุนในหลักทรัพย์ที่คาดว่าสามารถสร้างผลตอบแทนที่ดีเป็นหลัก ซึ่งการลงทุนในส่วนนี้จะมีทั้ง หุ้น หุ้นกู้ และ/หรือหลักทรัพย์หรือทรัพย์สินอื่นที่คณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ หรือ สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์กำหนดให้เป็นตราสารแห่งทุน ตราสารแห่งหนี้ หรือหลักทรัพย์หรือทรัพย์สินอื่น

และหากการลงทุนในส่วนที่ 2 นี้ มีรายได้ที่เกิดจากกำไรจากการซื้อขายหลักทรัพย์ที่เกิดขึ้นจริง รายได้จากเงินปันผล หรือรายได้อื่นๆ เป็นต้น บริษัทจะนำรายได้ที่ได้มาจัดสรรแบ่งออกเป็นสองส่วนเพื่อย้อนกลับไปลงทุนทั้งส่วนที่ 1 และส่วนที่ 2 ตามความเหมาะสมกับสภาพการณ์ การลงทุนในขณะนั้นๆ อาทิเช่น ในกรณีที่สภาวะแนวโน้มการลงทุนในตราสารหนี้มีเกณฑ์ที่ดีผู้จัดการกองทุนก็จะให้น้ำหนักการลงทุนในตราสารหนี้มากกว่าตราสารทุน ในทางตรงกันข้ามหากคาดว่าสภาวะตลาดตราสารทุนอยู่ในภาวะที่สดใสผู้จัดการกองทุนก็จะให้น้ำหนักแก่การลงทุนในตราสารทุนมากกว่าตราสารหนี้

ทั้งนี้ กองทุนจะไม่ลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า และตราสารที่มีลักษณะของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแฝง (Structured Notes) หรือ Credit Linked note

อนึ่ง บริษัทจัดการ อาจประกาศขยับเพดานการมุ่งรักษาเงินลงทุนจำนวน 10 บาทนี้ให้สูงขึ้นได้ตามความเหมาะสม หากบริษัทจัดการพิจารณาแล้วเห็นว่าสมควรและเป็นประโยชน์ต่อผู้ถือหน่วยลงทุน อาทิเช่น บริษัทจัดการอาจประกาศยอดการมุ่งรักษาเงินลงทุนสำหรับรอบถัดไปให้สูงขึ้นกว่ายอดเงินลงทุน 10 บาทนี้ได้ก่อนหรือเมื่อถึงรอบระยะเวลาการลงทุนในแต่ละรอบ 5 ปี โดยบริษัทจัดการจะประกาศถึงจำนวนเงินที่มุ่งรักษาเงินต้นใหม่นี้ให้ทราบทั่วกัน

อัตราส่วนการลงทุนที่คำนวณตามประเภททรัพย์สิน (product limit) ที่แตกต่างไปจากประกาศ

ข้อ

ประเภททรัพย์สิน

อัตราส่วน (% ของ NAV)

1

หน่วย infra หรือหน่วย property

ไม่เกิน 20%

2

ตราสารที่มีอันดับความน่าเชื่อถือที่ตัวตราสารและผู้ออกตราสารที่ต่ำกว่าที่สามารถลงทุนได้ (non-investment grade / unrated)

ไม่เกิน 20%